hh.sePublikationer
Ändra sökning
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
SVI estimation of the implied volatility by Kalman filter.
Högskolan i Halmstad, Sektionen för Informationsvetenskap, Data– och Elektroteknik (IDE). Högskolan i Halmstad, Sektionen för Informationsvetenskap, Data– och Elektroteknik (IDE), Halmstad Embedded and Intelligent Systems Research (EIS), Tillämpad matematik och fysik (MPE-lab). (Finance Mathematics)
Högskolan i Halmstad, Sektionen för Informationsvetenskap, Data– och Elektroteknik (IDE). Högskolan i Halmstad, Sektionen för Informationsvetenskap, Data– och Elektroteknik (IDE), Halmstad Embedded and Intelligent Systems Research (EIS), Tillämpad matematik och fysik (MPE-lab). (Finance Mathematics)
2010 (Engelska)Självständigt arbete på avancerad nivå (magisterexamen), 15 poäng / 22,5 hpStudentuppsats (Examensarbete)
Abstract [en]

To understand and model the dynamics of the implied volatility smile is essential for trading, pricing and risk management portfolio. We suggest a  linear Kalman filter for updating of the Stochastic Volatility Inspired (SVI) model of the volatility. From a risk management perspective we generate the 1-day ahead forecast of profit and loss (P\&L) of option portfolios. We compare the estimation of the implied volatility using the SVI model with the cubic polynomial model. We find that the SVI Kalman filter has outperformed the  others.

Ort, förlag, år, upplaga, sidor
2010. , s. 58
Nyckelord [en]
Kalman filter, SVI model, implied volatility
Nationell ämneskategori
Sannolikhetsteori och statistik Beräkningsmatematik
Identifikatorer
URN: urn:nbn:se:hh:diva-13949OAI: oai:DiVA.org:hh-13949DiVA, id: diva2:373504
Presentation
2010-06-04, Haldasalen, Halmstad University, Halmstad, 12:30 (Engelska)
Uppsök
fysik/kemi/matematik
Handledare
Examinatorer
Tillgänglig från: 2010-12-02 Skapad: 2010-11-30 Senast uppdaterad: 2010-12-02Bibliografiskt granskad

Open Access i DiVA

fulltext(995 kB)3355 nedladdningar
Filinformation
Filnamn FULLTEXT01.pdfFilstorlek 995 kBChecksumma SHA-512
fa0dcaeeddc07fcdd6a96d50a2736a61e960bbe9fdc4061dd1da02974cb10529a088388ed80c8efcf7b5ae13169bc66d44457584856830f7d66dc718eef99893
Typ fulltextMimetyp application/pdf

Av organisationen
Sektionen för Informationsvetenskap, Data– och Elektroteknik (IDE)Tillämpad matematik och fysik (MPE-lab)
Sannolikhetsteori och statistikBeräkningsmatematik

Sök vidare utanför DiVA

GoogleGoogle Scholar
Totalt: 3355 nedladdningar
Antalet nedladdningar är summan av nedladdningar för alla fulltexter. Det kan inkludera t.ex tidigare versioner som nu inte längre är tillgängliga.

urn-nbn

Altmetricpoäng

urn-nbn
Totalt: 587 träffar
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf