hh.sePublikationer
Ändra sökning
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Hedging strategy for an option on commodity market
Högskolan i Halmstad, Sektionen för Informationsvetenskap, Data– och Elektroteknik (IDE). (Financial Mathematics)
2010 (Engelska)Självständigt arbete på avancerad nivå (magisterexamen), 10 poäng / 15 hpStudentuppsats (Examensarbete)
Abstract [en]

In this work we consider the methods of pricing and hedging an option on the forward commodity market described by the multi-factor diffusion model. In the previous research there were presented explicit valuation formulas for standard European type options and simulation schemes for other types of options. However, hedging strategies were not developed in the available literature. Extending known results this work gives analytical formulas for the price of American, Asian and general European options. Moreover, for all these options hedging strategies are presented. Using these results the dynamics of the portfolio composed of options on futures with different maturities is studied on a commodity market.

Ort, förlag, år, upplaga, sidor
2010. , s. 53
Nyckelord [en]
Financial Mathematics, Forward, Commodity, Multi-Factor, Hedging, Option pricing
Nationell ämneskategori
Beräkningsmatematik Matematisk analys
Identifikatorer
URN: urn:nbn:se:hh:diva-5393OAI: oai:DiVA.org:hh-5393DiVA, id: diva2:344779
Presentation
2010-06-03, Haldasalen, Halmstad University, Halmstad, 301 18, 09:00 (Engelska)
Uppsök
fysik/kemi/matematik
Handledare
Examinatorer
Tillgänglig från: 2010-08-21 Skapad: 2010-08-20 Senast uppdaterad: 2010-08-21Bibliografiskt granskad

Open Access i DiVA

fulltext(506 kB)423 nedladdningar
Filinformation
Filnamn FULLTEXT02.pdfFilstorlek 506 kBChecksumma SHA-512
af7039d6bbfa193a741fa763ee4392ee14b2c79c29bedadfd24262443457acdf8dbd178d5684c5c8b4b960bfeb41341142f1c98ffa2260b84eb6d45c03ed88de
Typ fulltextMimetyp application/pdf

Av organisationen
Sektionen för Informationsvetenskap, Data– och Elektroteknik (IDE)
BeräkningsmatematikMatematisk analys

Sök vidare utanför DiVA

GoogleGoogle Scholar
Totalt: 423 nedladdningar
Antalet nedladdningar är summan av nedladdningar för alla fulltexter. Det kan inkludera t.ex tidigare versioner som nu inte längre är tillgängliga.

urn-nbn

Altmetricpoäng

urn-nbn
Totalt: 478 träffar
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf